Rok 2025 przynosi kolejne wyzwania i zmiany na polskim rynku finansowym. W obliczu dynamicznej i nieprzewidywalnej sytuacji ekonomicznej, mBank utrzymuje stabilną pozycję, skutecznie zarządzając kosztami ryzyka kredytowego. Instytucja ta, pomimo rosnących wyzwań, realizuje strategię zapewniającą wzrost i bezpieczeństwo, co stanowi cenną lekcję zarówno dla profesjonalistów finansowych, jak i indywidualnych klientów oraz inwestorów.
| To musisz wiedzieć | |
|---|---|
| Co oznaczają koszty ryzyka mBanku w 2025 roku? | To przewidywane straty z tytułu niewypłacalności kredytobiorców, które bank planuje utrzymać na poziomie 70-80 pb. |
| Jak wpływają zmiany stóp procentowych na marże odsetkowe banków? | Obniżka stóp procentowych obniża marże odsetkowe, co może zmniejszyć zyski banków nawet o kilkaset milionów złotych. |
| Na czym polega program ugód frankowych mBanku? | To porozumienia z klientami posiadającymi kredyty we frankach, mające na celu redukcję zobowiązań i ograniczenie kosztów prawnych. |
Spis treści:
Kluczowe dane i kontekst operacyjny
W pierwszym kwartale 2025 roku mBank ogłosił rekordowy zysk netto wynoszący 705,7 mln zł, co oznacza wzrost o 169% w porównaniu do analogicznego okresu poprzedniego roku. Jednocześnie koszty ryzyka kredytowego wyniosły tylko 53 punkty bazowe (pb), co jest wynikiem lepszym niż pierwotne prognozy. Bank utrzymuje jednak cel kosztów ryzyka na poziomie 70-80 pb w całym roku, uwzględniając planowaną ekspansję w segmencie consumer finance oraz e-commerce, które wiążą się z wyższym ryzykiem kredytowym.
Wiceprezes Pascal Ruhland podkreślił podczas konferencji prasowej, że marże odsetkowe są bardzo wrażliwe na zmiany stóp procentowych – spadek ich o 100 pb może obniżyć zyski grupy kapitałowej o około 670 mln zł. Mimo tego ryzyka bank odnotował wzrost portfela kredytowego o 9% rok do roku do poziomu 131,4 mld zł oraz spadek wskaźnika kredytów nieregularnych (NPL) do 3,8%, co świadczy o poprawie jakości aktywów.
Istotnym elementem są również koszty związane z obsługą prawnych aspektów kredytów frankowych. W pierwszym kwartale wyniosły one 661,8 mln zł – o połowę mniej niż rok wcześniej. Od początku problematyki w 2018 roku mBank przeznaczył na rezerwy prawne już 17,2 mld zł. Zmniejszająca się liczba aktywnych spraw i rosnąca liczba zawartych ugód wskazują na stabilizację sytuacji.
Trendy sektora bankowego i porównania historyczne
Sektor bankowy w Polsce doświadcza obecnie podobnych wyzwań związanych z zarządzaniem kosztami ryzyka. Średni koszt ryzyka dla całego sektora wyniósł w 2024 roku około 65 pb. PKO BP planuje utrzymać koszty ryzyka między 70 a 90 pb, choć w ubiegłym roku osiągnął jedynie poziom 39 pb. W tym kontekście prognoza mBanku wpisuje się w szeroki trend konsolidacji ryzyka i dostosowywania strategii do zmieniającego się otoczenia.
Analiza historyczna kosztów ryzyka mBanku pokazuje ich zmienność: w 2022 roku wynosiły one około 69 pb, wzrosły do 93 pb w 2023 roku, a następnie spadły do 49 pb w roku ubiegłym. Prognoza na rok bieżący przewiduje wzrost do poziomu między 70 a 80 pb. Jak tłumaczy Marek Lusztyn, wiceprezes ds. ryzyka: „Podwyższenie prognozowanych kosztów wiąże się z planowanym rozwojem segmentu consumer finance oraz e-commerce – obszarów o wyższym profilu ryzyka.”
Perspektywy i wyzwania
Przyszłość mBanku kształtuje się pod wpływem trzech kluczowych czynników ryzyka. Pierwszym jest sytuacja geopolityczna – sankcje wobec Rosji i Białorusi dotyczą około 7% portfela korporacyjnego banku i mogą wpłynąć na stabilność tych aktywów. Drugim aspektem jest cyfryzacja usług finansowych: inwestycje w sztuczną inteligencję oraz blockchain zwiększają efektywność operacyjną, ale jednocześnie generują nowe zagrożenia związane z cyberbezpieczeństwem.
Trzecim istotnym wyzwaniem jest klimatyzacja portfela kredytowego. Bank zobowiązał się do redukcji emisji CO2 o około 45% do roku 2030, co wymaga przesunięcia inwestycji i realokacji środków na projekty zgodne z zasadami zielonego finansowania. Na ten cel mBank przeznaczy do końca bieżącego roku około 10 mld zł.
W polityce dywidendowej bank kontynuuje strategię reinwestowania zysków w rozwój działalności – ostatnia wypłata dywidendy miała miejsce w roku 2018. To podejście ma wspierać długoterminową stabilizację i wzrost wartości dla akcjonariuszy.
Wpływ na klientów i rynek
Dla klientów indywidualnych decyzje mBanku oznaczają przede wszystkim stabilność warunków udzielania kredytów oraz dostępność nowych produktów finansowych dostosowanych do aktualnych potrzeb rynkowych. Bank kontynuuje realizację programu ugód frankowych – zawarto już ponad 26 tysięcy takich porozumień – co pozwala ograniczyć niepewność prawną i koszty związane z obsługą tych zobowiązań.
Nowością są produkty hybrydowe integrujące tradycyjne kredyty ze specjalistycznym ubezpieczeniem kursowym, które mają za zadanie chronić klientów przed negatywnymi skutkami zmian walutowych. Takie rozwiązania stanowią odpowiedź na specyficzne potrzeby rynku mieszkaniowego i konsumenckiego.
W obszarze innowacji technologicznych warto zwrócić uwagę na algorytm prewencji nadużyć wykorzystywany przez bank – oparty na analizie aż 137 parametrów behawioralnych klienta. W pierwszym kwartale tego roku system ten wykrył i zablokował transakcje o wartości przekraczającej 243 mln zł, co znacząco podnosi bezpieczeństwo usług finansowych oferowanych przez instytucję.
Z perspektywy makroekonomicznej strategia mBanku odzwierciedla ogólne trendy konsolidacji ryzyka obserwowane w polskim sektorze bankowym. Według danych Narodowego Banku Polskiego rezerwy banków na potencjalnie zagrożone kredyty wzrosły o ponad 14% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, co świadczy o rosnącym znaczeniu zarządzania jakością portfela kredytowego oraz przygotowywania się na możliwe turbulencje gospodarcze.
Podsumowanie
Analiza kosztów ryzyka mBanku w kontekście prognozy na rok 2025 ukazuje instytucję zdolną do adaptacji wobec zmieniających się warunków rynkowych. Pomimo rosnących wyzwań – zarówno ekonomicznych jak i regulacyjnych – bank konsekwentnie realizuje strategię zapewniającą stabilność finansową oraz rozwój innowacyjnych produktów skierowanych do klientów detalicznych i korporacyjnych.
Zachowanie kosztów ryzyka w granicach zaplanowanych przez mBank punktów bazowych świadczy o skutecznym zarządzaniu portfelem kredytowym oraz przemyślanym podejściu do ekspansji rynkowej. Inwestycje w zielone technologie oraz zaawansowane systemy prewencji nadużyć dodatkowo zwiększają konkurencyjność instytucji.
Dla czytelników zainteresowanych rynkiem finansowym analiza ta stanowi inspirację do śledzenia trendów sektora oraz świadomego wykorzystywania zdobytej wiedzy przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych lub wyborze usług bankowych. Adaptacja do zmian oraz umiejętne zarządzanie ryzykiem pozostają kluczowymi elementami sukcesu nie tylko dla instytucji finansowych, ale również dla ich klientów.
